*한국의 컨테이너운임 5월 수출 +11.7%, 8개월 랠리. 반도체 수출 높은 수준 유지, 반도체 7개월 연속 플러스, 반도체, ...보고서 목록[OPEC+, 단순하게 올해 4분기부터 증산 선회]DB금융투자, 한승재[컨테이너 운임 급등으로 항공 화물 운임 상승 중]하이투자증권, 배세호 [사우디 아람코의 화학 &amp가스 투자 계획]하나증권, 김승중/하민호[24년 하반기, 없으면 뭔가 찝찝할 하반기]하이투자증권, 전유진[세진중공업]하나증권, 위경재[화학, 우려보다는 기대를] 신한투자증권, 컨테이너운임 이진명[OPEC+, 단순하게 올해 4분기부터 증산 선회]DB금융투자, 한승재OPEC+ 사실상 4개월 후 증산 선회, 수급 완화 우려로 유가 점진적 약세 예상이슈가 많았지만 단순하게 24년 10월 이후 공급이 늘어나는 점에 주목항공, 석유화학 관련 기업에 호재[컨테이너 운임 급등으로 항공 화물 운임 상승 중] 하이투자증권, 배세호 상하이 컨테이너 운임지수(SCFI) 8주 연속 상승세. 지난주 컨테이너운임 +12.6% 상승. 8주 전 대비 +75.9% 상승수에즈 운하 통행량 감소, 중국발 물동량 호조가 원인컨테이너 운임 급등이 중국의 물량 밀어내기가 주요 요인으로 작용, 항공 화물 운임도 6월 크게 상승할 여지가 있다고 판단아시아 내 주요 공항과 주요 항공사의 화물 통계도 매우 긍정적[사우디 아람코의 화학 &amp가스 투자 계획] 하나증권, 김승중/하민호최근 사우디 컨테이너운임 아람코 120억 달러 상당 주식 매각. 아람코 투자 계획이 다시 한번 상기2024년까지 FEED 발주를 완료, 2025년에 EPC 발주 목표​국내 EPC사들의 중동에서 화학 및 가스 수주를 내년부터 기대. 삼성E&A 는 상반기 사우디 파딜리 가스 수주(60억 달러), 하반기 사우디 PDHPP, 인 도네시아 TPPI 등 화학 프로젝트 수주 대기 중​(의견: COTC는 컨테이너운임 현재 울산에 S-Oil이 진행 중. 관련 기업은 디와이피엔에프. 중동 수주가 는다면 삼성E&A와 더불어 수주를 기대. 물론 수주 여부는 확정하기 어려움)[24년 하반기, 없으면 뭔가 찝찝할 하반기] 하이투자증권, 전유진-20~23년 석유화학 산업은 대규모 증설 물량 유입으로 다운사이클 진입. 중국, 베트남 등 아시아가 증설을 주도. 가장 대표적 제품은 에틸렌과 PE​-에틸렌 기준 증설 컨테이너운임 물량 연평균 1000만 톤, 수요는 430만 톤-24년 증설 500만 톤, 25년 430만 톤으로 증설 물량은 줄어들 전망-고무 체인은 아직까지 대규모 증설 움직임 없음. 오히려 수요가 호조. 다른 체인들 대비 하반기 유리​*금호석유*​-분명한 턴어라운드 구간. 하지만 회복 속도와 강도는 크지 않을 듯. 롯데케미칼과 대한유화는 무작정 보유보다 보다 PBR 상단 정해놓고 컨테이너운임 접근하는 전략 필요(트레이딩)​-반면, 특수화학 기업들은 단기는 물론, 중장기에서도 포지션 가져가는 전략 필요. 효성첨단소재와 유니드[화학, 우려보다는 기대를] 신한투자증권, 이진명탑픽:순수화학: 효성티앤씨, 금호석유복합화학: 효성첨단소재, LG화학[세진중공업] 하나증권, 위경재글로벌 LPG 탱크 1위 기업 지위는 유지될 것 자동용접 공정 도입 통해 생산성 향상 추진 중​기존 1인 1용접 체계였다면, 현재 1인 2용접을 진행 중. 향후 컨테이너운임 1인 3용접 수준까지 자동용접 공정 확대 예정자동용접 공정 도입으로 저숙련자 채용 가능한 점 고려하면, 생산성과 비 용 효율성 모두 향상 가능할 것으로 판단​(의견: 주가가 단기 급등한 점 제외하고는 괜찮은 상황. 가스선 수요 증가, 데크하우스 등 전체 선박 수주 증가, 현대중공업 그룹의 꾸준한 수주 등에 힘입어 중장기 상승 사이클 컨테이너운임 지속될 전망. 급락 시 관심)​